مدیریت مالی هوشمند

مدیریت مالی هوشمند

چارچوب ارزیابی ریسک‌های سیستمیک ناشی از امور مالی غیرمتمرکز (DeFi) و ارزهای دیجیتال با رویکرد مدل‌های شبیه‌سازی مونت‌کارلو کوانتومی و هوش مصنوعی

نوع مقاله : مقاله پژوهشی

نویسندگان
1 دانشجوی دکتری مدیریت مالی، دانشگاه آزاد اسلامی واحد علوم و تحقیقات، تهران، ایران
2 کارشناسی ارشد مدیریت مالی، دانشگاه اصفهان، اصفهان، ایران
3 کارشناسی ارشد مدیریت مالی، دانشگاه تبریز، تبریز، ایران
چکیده
گسترش سریع اکوسیستم امور مالی غیرمتمرکز (DeFi) و بازار دارایی‌های رمزنگاری‌شده، ساختار سنتی نظام مالی را با چالش‌های بنیادین مواجه کرده است. ویژگی‌هایی نظیر عدم تمرکز، قراردادهای هوشمند، نقدینگی الگوریتمی، اهرم مالی پنهان و ارتباطات پیچیده میان پروتکل‌ها، موجب ظهور انواع جدیدی از ریسک‌های سیستمیک شده‌اند که ابزارهای متعارف مدیریت ریسک توانایی کافی برای شناسایی و پیش‌بینی آن‌ها را ندارند. هدف این پژوهش ارائه یک چارچوب یکپارچه برای ارزیابی ریسک‌های سیستمیک ناشی از DeFi و ارزهای دیجیتال با بهره‌گیری از مدل‌های شبیه‌سازی مونت‌کارلو کوانتومی و الگوریتم‌های هوش مصنوعی است. در این چارچوب، شبکه مالی غیرمتمرکز به‌عنوان یک سیستم پیچیده تطبیقی مدل‌سازی شده و وابستگی‌های غیرخطی میان پروتکل‌ها، صرافی‌های غیرمتمرکز، استیبل‌کوین‌ها و بازیگران بازار از طریق شبکه‌های عصبی عمیق و مدل‌های یادگیری گرافی استخراج می‌شود. سپس با استفاده از الگوریتم‌های مونت‌کارلو کوانتومی، سناریوهای گسترده‌ای از شوک‌های بازار، فروپاشی نقدینگی و سرایت ریسک شبیه‌سازی شده و احتمال وقوع بحران‌های سیستمیک برآورد می‌شود. نتایج نظری نشان می‌دهد که ترکیب قابلیت‌های پیش‌بینی هوش مصنوعی با سرعت همگرایی بالاتر الگوریتم‌های کوانتومی می‌تواند دقت ارزیابی ریسک‌های سیستمیک را نسبت به مدل‌های کلاسیک به‌طور معناداری افزایش دهد.
کلیدواژه‌ها

عنوان مقاله English

A Framework for Assessing Systemic Risks Arising from Decentralized Finance (DeFi) and Cryptocurrencies Using Quantum Monte Carlo Simulation Models and Artificial Intelligence

نویسندگان English

Mehdi Ahmadinia 1
Elaheh Gholami 2
Ahmadreza Bahrami 3
1 Ph.D. Candidate in Financial Management, Science and Research Branch, Islamic Azad University, Tehran, Iran
2 M.Sc. in Financial Management, University of Isfahan, Isfahan, Iran
3 M.Sc. in Financial Management, University of Tabriz, Tabriz, Iran
چکیده English

The rapid expansion of the Decentralized Finance (DeFi) ecosystem and the cryptocurrency market has fundamentally challenged the traditional structure of the financial system. Features such as decentralization, smart contracts, algorithmic liquidity, hidden leverage, and complex interconnections among protocols have led to the emergence of new forms of systemic risks that conventional risk management tools are often unable to adequately identify and predict. The objective of this study is to propose an integrated framework for assessing systemic risks arising from DeFi and cryptocurrencies by leveraging Quantum Monte Carlo simulation models and Artificial Intelligence (AI) algorithms.Within the proposed framework, the decentralized financial ecosystem is modeled as a complex adaptive system, where nonlinear dependencies among protocols, decentralized exchanges (DEXs), stablecoins, and market participants are extracted using deep neural networks and graph learning models. Subsequently, Quantum Monte Carlo algorithms are employed to simulate a wide range of scenarios involving market shocks, liquidity collapses, and risk contagion, enabling the estimation of the probability of systemic crises.The theoretical findings suggest that combining the predictive capabilities of Artificial Intelligence with the superior convergence speed of quantum algorithms can significantly improve the accuracy of systemic risk assessment compared to traditional classical approaches. Furthermore, the proposed framework provides a scalable and forward-looking methodology for monitoring financial stability within rapidly evolving digital asset ecosystems.

کلیدواژه‌ها English

Systemic Risk
Decentralized Finance (DeFi)
Cryptocurrencies
Quantum Monte Carlo
Risk Management

  • تاریخ دریافت 14 مهر 1404
  • تاریخ بازنگری 25 مهر 1404
  • تاریخ پذیرش 20 آبان 1404